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　　上市公司网讯2月4日，上交所官网露馅，南京迪威尔（301251）端制造股份有限公司(股票简称：迪威尔，股票代码：688377)可转债审核情景变为“已回话”。

　　刊行案

　　刊行范畴：不90,770.54万元(含)，按面值100元/张刊行。

　　募资用途：海承压部件产物精密制造形势、工业燃气轮秘要津部件产物精密制造形势

　　存续期限：自愿行之日起6年。

　　转股干系：转股期为刊行收尾满6个月后，转股价将按章程细目;缔造到期赎回与有条件赎回条件，担保黄石无粘结钢绞线，信用等AA-。

　　刊行式：向不特定对象刊行，通过上交所走动系统进行。

　　可转债问询回话中主要触及的实质

　　募投形势定位与主业干系

　　形势属：本次两个募投形势(海承压部件、工业燃气轮秘要津部件)均非新产物，陈述期内已有量产训戒，系现存堆焊、精加工产能膨胀，中枢工艺、开垦与现存业务致，聚焦油气与端装备中枢部件主业，属于科技翻新域参预。

　　与上次募投互异：上次侧重油气装备阀门等部件，本次拓展至油气分娩系统用件、燃气轮机部件，客户与行使域互补，工序协同强，工业燃气轮机部件收入呈增长趋势，业务具备结识与成长。

　　益测算：海形势达产后年营收5.2亿元、毛利率22.25;燃气轮机形势年营收8.45亿元、毛利率23.25，观念与同业业可比公司紧要互异，达产后年新增利润总和2.31亿元，可粉饰新增折旧摊销成本。

　　融资范畴与资金使用理黄石无粘结钢绞线

　　范畴依据：未来三年资金缺口约9.52亿元，本次募资9.08亿元(未缺口)，其中3.06亿元投海形势、6.02亿元投燃气轮机形势，支拨测算依据充分，与同类形势、同业业可比形势紧要互异。

　　募资规：召募资金一皆投向主业，非老本支拨占比规，变相提非老本支拨占比情况;刊行后累计债券余额占净财富48.78，未50，钢绞线符律例要求。

　　偿债与融资手艺：为止2025年9月末，货币资金3.27亿元，策画现款流细致，有息欠债3.84亿元，银行授信宽裕，具备偿债手艺;刊行完成后财富欠债率从34.26升至50.22，仍处于理水平，转股后欠债压力将逐步裁汰。

　　上次募投形势发扬与风险

　　宽限原因：上次“油气装备要津部件精密制造形势”中枢装备350MN多向模锻液压机为自主研发台套，调试周期长，现成训戒参考。

　　现时情景：已通过TechnipFMC、SLB、BakerHughes等中枢客户分娩手艺审核，在手订单406.40万元，获SLB意向年需求近1000万好意思元、纽威股份（603699）1100件产物询价，展望可终了预期益;未实时转固符管帐准则，应转固未转固情形。

　　商誉减值：收购的新加坡子公司HME策画细致，2024年Q4及2025年1-9月分辨终了净利润186.02万元、278.47万元，干系商誉7078.65万元经减值测试减值迹象。

　　刊行条件与转股干系安排

　　明确可转债存续期6年，转股期为刊行收尾满6个月后，转股价按章程细目，缔造到期赎回与有条件赎回条件，担保，信用等AA-。

　　刊行式为向不特定对象刊行，通过上交所走动系统推广，票面利率将结市集协商细目。

　　其他规与风险事项

　　公司主交易务收入结识，2025年1-9月收入8.47亿元，外售占比67.23，客户结构漫衍，紧要依赖风险。

　　本次刊行不存在挫伤中小鼓动利益的情形，干系有策画方律例，信息败露着实、准确、完竣。